Капитализация расходов — Альт-Инвест

Открыть эту статью в PDF

Капитализация расходов в финансовом учете означает, что расходы не будут немедленно отражены в отчете о финансовых результатах, а будут рассматриваться как долгосрочные инвестиции.

В этом случае они отражаются в балансе компании как актив, а в дальнейшем постепенно списываются в затраты по мере использования этого актива. Наиболее типичные случаи капитализации — расходы, связанные с созданием основных средств или расходы будущих периодов.

Пример 1. Компания строит себе склад и для этого приобретает материалы. Эти расходы будут капитализироваться, то есть не отразятся как расходы того периода, когда они были оплачены, а присоединятся к стоимости склада. Позднее, когда амортизация здания будет постепенно отражаться в расходах компании, эти расходы на материалы тоже будут учтены.

Пример 2. Компания оплатила аренду производственной площадки на 3 года вперед. Эти расходы не будут немедленно отражены в отчете о финансовых результатах, их покажут на балансе как расходы будущих периодов и будут списывать по мере того, как пройдет время, за которое внесена предоплата.

Если компания принимает решение капитализировать затраты, а не отображать их в том периоде, где они оплачены, то в целом это улучшает операционные показатели текущего периода и снижает инвестиционные показатели (что не всегда будет интерпретироваться как ухудшение).

Как видно, без капитализации платы за аренду в текущем периоде мы получаем низкие значения рентабельности продаж (NPN) и рентабельности активов (ROA), а показатель оборачиваемости активов (TAT) не меняется. Если капитализировать эти расходы и списывать их в течение трех лет, то картина изменится:

В текущем периоде прибыль резко выросла, но в дальнейшем она будет меньше, чем без капитализации. В целом показатели рентабельности стали более равномерными и отражают распределение расходов по всем периодам, в течение которых используется результат этих расходов. Одновременно существенно снизилась оборачиваемость, так как компания теперь сильнее нагружена активами.

При построении моделей инвестиционных проектов, как правило, есть начальный период, в течение которого компания строит предприятие или готовит начало производства. В течение этого периода в модели нет никакого сбыта, но часто уже предусмотрены административные и коммерческие издержки. В результате может быть сформирован отчет о прибылях и убытках, в котором нет доходов, но отражены расходы. Это некорректно, и в полноценной системе бухгалтерского учета было бы исправлено за счет детального и правильного отражения каждого расхода как элемента запасов или других активов.

Но в финансовой модели инвестиционного проекта нет полной системы бухгалтерского учета, поэтому рекомендуется воспользоваться упрощенным подходом к планированию таких затрат: включить их в состав инвестиционного бюджета, чтобы обеспечить правильную капитализацию.

Как показано выше, капитализация расходов приводит к тому, что прибыль текущего периода в финансовой отчетности увеличивается, иногда довольно существенно. Более того, расходы представлены как инвестиции, что может быть воспринято как дополнительный позитивный сигнал о том, что компания ведет успешную деятельность и планирует расти в будущем.

Из-за такого эффекта компании часто используют капитализацию расходов для манипуляции отчетностью и введения инвесторов в заблуждение относительно эффективности бизнеса. Поэтому любые расходы, которые компания решила капитализировать, должны проверяться для установления оправданности такого подхода.

Какие затраты можно капитализировать в стоимости основных средств? | статьи

Эти затраты — объект основных средств или часть себестоимости ОС? Или их нужно списывать на себестоимость запасов? Или это просто расход, который отражается напрямую в составе прибыли или убытка?

В 90% случаев ответ на вышеуказанные вопросы ясен.

Очевидно, что здания, оборудование или другие БОЛЬШИЕ материальные активов, предположительно используемые более 1 периода, являются основными средствами.

Тем не менее, на практике встречаются ситуации, когда у бухгалтера нет полной уверенности в правильности сделанного заключения. Рассмотрим на примерах 4 наиболее обсуждаемые и неоднозначные ситуации.

Что предписывает IAS 16 «Основные средства»?

Основные средства являются материальными активами, которые:

• предназначены для использования в производстве или поставки товаров или услуг, для сдачи в аренду другим лицам или для административных целей; а также
• как ожидается, будет использоваться более 1 периода.

[см. определение в параграфе IAS 16:6]

Кроме того, МСФО (IAS) 16 отвечает на первый и основной вопрос: когда необходимо признавать объект основных средств?

Этот ответ, содержащийся в IAS 16, взят практически дословно из Концептуальных основ финансовой отчетности.

Первоначальная cтоимость объекта основных средств признается в качестве актива, только в том случае, если:

• вероятно, что компания получит будущие экономические выгоды, связанные с этим объектом; а также
• стоимость объекта может быть надежно оценена.

[см. параграф IAS 16:7]

Поэтому, в целом, когда вы оцениваете, должен ли какой-либо актив рассматриваться или не рассматриваться как объект ОС, вам необходимо учитывать следующие факторы:

• цель, для которой этот актив приобретается и/или удерживается
• срок полезного использования (более 1 периода)
• будущие экономические выгоды, получаемые компанией и
• возможность надежной оценки.

Тем не менее, несмотря на то, что опираясь на эти основы, можно легко оценивать и классифицировать одни активы, для других активов приходится использовать суждение и часто применять принцип существенности, чтобы сделать вывод.

Более подробно правила МСФО, касающиеся капитализации ОС, рассмотрены здесь.

1. Следует ли капитализировать запасные части?

Единого мнения о капитализации запасных частей нет. Это означает, что запасные части требуют вашего собственного мнения в конкретной ситуации.

В большинстве случаев запасные части и техническое обслуживание включаются в стоимость запасов и учитываются в соответствии с МСФО (IAS) 2 «Запасы».

Однако основные запасные части могут претендовать на включение в себестоимость ОС, особенно когда их можно использовать только применительно к определенному объекту ОС. Например, резервные двигатели для самолетов будут скорее включены в ОС, чем в запасы.

Но может быть и наоборот. Приведем пример противоположной ситуации.

Например, компания заранее приобрела большой запас песка (или другого строительного материала) по выгодной цене. Однако компания не собирается использовать песок в текущих строительных работах. Песок может пролежать на складе много лет.

Что делать в этом случае?

Хотя срок полезного использования песка действительно превышает 1 период, это НЕ объект ОС. Это сырьевой материал, и его цель заключается в том, чтобы потребляться в процессе производства, что полностью соответствует определению запасов.

Вместо того, чтобы начислять амортизация на эти запасы песка, следует проверять, превышает ли себестоимость песка стоимость его реализации в конце каждого отчетного периода, и если нет, то его следует оставить в запасах до тех пор, пока он не будет потреблен.

2. Следует ли капитализировать мелкие предметы, приобретенные в больших количествах?

Представьте, что вы открываете библиотеку.

Там тысячи книг, закупочная стоимость каждой из которых весьма незначительна (независимо от валюты), и все они определенно будет использоваться более 1 периода.

Следует ли учитывать каждую книгу отдельно и, в итоге, признать ее в прибыли или убытке при приобретении? Или вы следует учитывать все книги как один объект основных средств?

Другими подобными примерами являются наборы инструментов, наборы мебели, поддоны и возвратные контейнеры, которые используются более 1 отчетного периода, но стоимость 1 единицы низка или незначительна.

Что делать в этом случае? Как учитывать эти мелкие предметы в больших количествах?

Опять же, однозначного ответа нет.

В стандарте IAS 16 указано, что единица измерения для признания основных средств НЕ предписана.

Другими словами, иногда уместно объединять небольшие предметы и применять критерии к агрегированной стоимости. А иногда это не уместно.

В примере с библиотекой, вероятно, уместно рассматривать книги как один отдельный актив (или несколько активов) и точно также амортизировать эти активы, особенно если деятельность библиотеки приносит основной доход.

3. Следует ли капитализировать улучшения объектов недвижимости, которые сдаются в аренду?

Представьте, что вы арендовали офисное помещение. Большое.

Но вам нужно благоустроить его в соответствии с вашими потребностями, и поэтому вы решили установить стеклянные перегородки, чтобы разделить пространство и сделать его более элегантным.

Стеклянные перегородки стоят дорого и представляют собой значительные инвестиции. Однако их нельзя использовать отдельно от служебных помещений, и как только ваш договор аренды истекает, стеклянные перегородки становятся для вас бесполезны. Вы даже не можете их демонтировать и установить в другом месте.

Как учитывать такие инвестиции в улучшение арендуемой недвижимости?

Напомним еще раз: однозначного ответа нет, это зависит от вашего договора и конкретных обстоятельств.

Прежде всего, нужно разобраться, — вероятны ли будущие экономические выгоды от этих улучшений?

Возможно, да, поскольку стеклянные перегородки делают офисное пространство пригодным для вашего бизнеса.

Другой вопрос заключается в том, собираетесь ли вы использовать эти улучшения более чем на 1 период?

В большинстве случаев, когда вы можете надежно оценить полезный ресурс ваших улучшений,  целесообразно учитывать их в стоимости основных средств. В данном случае, срок полезной службы зависит в основном от срока аренды.

4. Нужно ли капитализировать предварительные расходы?

Допустим, вы создаете бизнес. Прежде чем вы приступите к своей основной деятельности, вам нужно получить разрешения, нанять сотрудников и сделать много других вещей — и все это стоит денег.

На предварительном этапе вашего бизнеса вы должны платить зарплату, арендную плату, оплачивать услуги консультантов, и т.д.

В большинстве случаев эти расходы НЕЛЬЗЯ капитализировать. Вы также не можете капитализировать их как отдельный нематериальный актив.

Почему?

Они не соответствуют определению нематериального актива в соответствии с МСФО (IAS) 38, то есть:

• они не могут быть разделены и проданы/переданы, и
• они не связаны с договорными или иными юридическими правами.

[см. определение в параграфе IAS 38:8]

Существует одно исключение, когда вы фактически можете капитализировать предварительные расходы.

Когда вы строите объект ОС, и ваши предварительные расходы были понесены в связи с созданием этого объекта ОС, тогда вы можете их капитализировать, если они соответствуют критериям IAS 16.

Например, если вы строите производственный до начала производства, вы можете включить заработную плату прямых производственных работников в стоимость этого цеха.

См. также:

CFA — Капитализация затрат в сравнении со списанием затрат: влияние на финансовую отчетность и коэффициенты.

Определение, пример, плюсы и минусы

Что такое капитализированная стоимость?

Капитализированная стоимость — это расход, добавляемый к стоимости основного средства на балансе компании. Капитализированные затраты возникают при строительстве или приобретении основных средств. Капитализированные затраты не относятся на расходы в том периоде, в котором они были понесены, а признаются в течение определенного периода времени посредством износа или амортизации.

Ключевые выводы

• При капитализированных затратах денежная стоимость не покидает компанию при покупке товара, поскольку она сохраняется в виде основных средств или нематериальных активов.
• Капитализированные затраты амортизируются с течением времени, а не сразу.
• Цель капитализации затрат состоит в том, чтобы лучше увязать затраты на использование актива с продолжительностью времени, в течение которого актив приносит доход.
• Каждая компания имеет порог долларовой стоимости для того, что она считает расходом по сравнению с капитализируемой стоимостью.
• Заработная плата и бонусы сотрудников могут быть капитализированы в определенных ситуациях.

Капитализированная стоимость

Понимание капитализированных затрат

При капитализации затрат компания следует принципу соответствия учета. Принцип соответствия направлен на отражение расходов в том же периоде, что и соответствующие доходы. Другими словами, цель состоит в том, чтобы сопоставить стоимость актива с периодами, в которых он используется и, следовательно, приносит доход, а не с тем, когда были понесены первоначальные расходы.

Долгосрочные активы будут приносить доход в течение всего срока их полезного использования. Таким образом, их стоимость может амортизироваться или амортизироваться в течение длительного периода. По данным Налоговой службы, существует множество различных видов бизнес-активов, стоимость которых вы должны полностью капитализировать, например, земля, здания, мебель, машины, грузовики, а также расходы на перевозку и установку. Двумя другими примерами являются патенты и права франчайзинга.

Например, расходы, понесенные при строительстве склада, не относятся на расходы сразу. Затраты, связанные со строительством склада, включая затраты на оплату труда и финансовые затраты, могут быть добавлены к балансовой стоимости основного средства в балансе. Эти капитализированные затраты будут списаны на расходы посредством амортизации в будущих периодах, когда также признается выручка, полученная от продукции завода.

Разработка программного обеспечения как капитализированная стоимость

Другой пример — разработка программного обеспечения. Из трех этапов разработки программного обеспечения — предварительного этапа проекта, этапа разработки приложения и этапа после внедрения/эксплуатации — следует капитализировать только затраты на этапе разработки приложения.

Примеры затрат, которые компания могла бы капитализировать, включают заработную плату сотрудников, работающих над проектом, их бонусы, расходы на страхование долга и затраты на преобразование данных из старого программного обеспечения. Эти затраты могут быть капитализированы только до тех пор, пока проект будет нуждаться в дополнительном тестировании перед применением.

Пример капитализированной стоимости

Возьмем, к примеру, оборудование для обжарки кофе. Некоторые из вероятных затрат на строительство и эксплуатацию будут включать адаптацию объекта к специфике бизнеса, покупку оборудования для обжарки и упаковки, а также установку оборудования. В дополнение к оборудованию и оборудованию компании нужно будет покупать зеленый кофе для обжарки, а также платить своим сотрудникам за обжарку и продажу этого кофе. Дальнейшие расходы будут включать маркетинг и рекламу их продукта, продажи, распространение и так далее.

Статьи, которые будут отображаться как расходы в главной бухгалтерской книге компании, включают коммунальные услуги, борьбу с вредителями, заработную плату сотрудников и любые статьи ниже определенного порога капитализации. Это считается расходами, потому что стоимость водопроводной воды, отсутствия жуков и обслуживающего персонала может быть напрямую привязана к одному отчетному периоду. Некоторые предметы, такие как ламинатор за 200 долларов или стул за 50 долларов, будут считаться расходами из-за их относительно низкой стоимости, даже если они могут использоваться в течение нескольких периодов. У каждой компании есть свой порог стоимости в долларах для того, что она считает расходом, а не капитализируемой стоимостью.

Упаковочная машина, ростер и напольные весы обжарочного цеха будут считаться капитализированными затратами в бухгалтерских книгах компании. Денежная ценность не покидает компанию при покупке этих предметов. Когда компания, занимающаяся обжаркой кофе, тратит 40 000 долларов на обжарочную машину для обжарки кофе, стоимость оборудования сохраняется в качестве актива компании. Стоимость доставки и установки оборудования включена в бухгалтерские книги компании в качестве капитализированных затрат. Затраты на перевозку в контейнере, транспортировку с фермы на склад и налоги также можно считать частью капитализированных затрат. Эти расходы были необходимы для того, чтобы привести здание в соответствие с его назначением.

Капитализированные затраты первоначально отражаются в бухгалтерском балансе как актив по первоначальной стоимости. Эти капитализированные затраты перемещаются из баланса в отчет о прибылях и убытках и списываются на амортизацию. Например, указанная выше жаровня для кофе стоимостью 40 000 долларов может иметь срок полезного использования семь лет и ликвидационную стоимость в размере 5 000 долларов в конце этого периода. Амортизационные отчисления, связанные с устройством для обжарки кофе, каждый год будут составлять 5000 долларов США [(историческая стоимость 40 000 долларов США — ликвидационная стоимость 5000 долларов США) / 7 лет].

Преимущества и недостатки капитализированной стоимости

Когда капитализируются товары с высокой долларовой стоимостью, расходы эффективно сглаживаются в течение нескольких периодов. Это позволяет компании не представлять больших скачков расходов в какой-либо период из-за дорогостоящей покупки собственности, завода или оборудования. Первоначально компания покажет более высокую прибыль, чем если бы затраты были полностью отнесены на расходы. Однако это также означает, что изначально ему придется платить больше налогов.

Неправомерная капитализация затрат может привести к тому, что инвесторы поверят в то, что рентабельность компании выше, чем она есть на самом деле. Предупреждающие признаки того, что компания может ненадлежащим образом капитализировать затраты, включают:

• Неожиданная или нереалистичная норма прибыли в сочетании с внезапным падением свободного денежного потока
• Увеличение капитальных затрат
• Быстрорастущие основные средства или нематериальные активы, учитываемые в бухгалтерском учете 

Каковы преимущества капитализированных затрат?

Когда компания капитализирует свои расходы, она может высвободить денежный поток, обеспечить компанию расходами, распределенными на несколько кварталов, и гарантировать, что компании не придется сообщать о больших расходах в том же году.

Каковы недостатки капитализированных затрат?

Некоторые недостатки капитализированной стоимости включают введение инвесторов в заблуждение в отношении размера прибыли компании, снижение свободного денежного потока и потенциально более высокие налоговые счета.

Какие затраты могут быть капитализированы?

Капитализированные затраты могут включать в себя расходы на нематериальные активы, такие как патенты, создание программного обеспечения и товарные знаки. Кроме того, капитализированные затраты включают в себя транспортировку, оплату труда, налоги с продаж и материалы.

Капитализация или расход? Ответ не всегда ясен

Цитата из романа Джона Грина «Бумажные города» 2008 года гласит: «Правила использования заглавных букв так несправедливы по отношению к словам в середине предложения». Это забавное наблюдение не является сутью этого блога — ну, не такая капитализация — но оно может быть таким же забавным для тех, кто занимается финансовым учетом в индустрии гостеприимства.

Во многих случаях неясно, что извлекать выгоду, а что тратить в индустрии гостеприимства: правила могут показаться таким же сложными, как первый курс грамматики для студента. Как оказалось, так быть не должно.

Хотя здесь нет специальных рифм или мнемоник, как в грамматике (помните: I перед E, кроме как после C), есть способ упростить и прояснить, как принимать такие решения.

Давайте начнем с некоторых основных фактов. Это можно сделать, ответив на несколько простых вопросов. Мой любимый способ сделать это — использовать блок-схему:

Когда понесенные затраты будут использованы, израсходованы или истекли через год или меньше, они обычно считаются расходами. И наоборот, если затраты или покупка продлятся более года и сохранят экономическую ценность в будущем, то они обычно капитализируются.

Просто, правда? Да и нет.

Одной из областей, в которой организации гостиничного бизнеса расходятся во мнениях, являются области технологий. Много лет назад, когда отели начали закупать технологии, на вопросы, представленные в блок-схеме выше, было довольно просто ответить. Многие инвестиции в технологии были сделаны для таких продуктов, как серверы, настольные компьютеры или консоли, которые приносили бы экономическую выгоду в течение многих лет.

Все эти затраты были капитализированы и амортизированы на основе соответствующего предполагаемого срока службы. Однако в то время технологии развивались медленнее, чем сегодня. То, что раньше занимало целую комнату серверов, теперь в некоторых случаях может быть сделано через iPhone с использованием облачного сервиса, что возвращает нас к вопросу: что капитализируется, а что расходуется?

Вопрос по-прежнему прост и восходит к вопросу, заданному на блок-схеме: принесет ли это пользу более чем одному экономическому периоду и, прежде всего, принесет ли это экономическую ценность в будущем?

Давайте рассмотрим пример.

Отель приобрел бессрочную лицензию на программное обеспечение. При таком типе покупки программное обеспечение может использоваться покупателем в течение неопределенного периода времени, что обеспечивает экономическую выгоду в будущем. Любые обновления или изменения в программном обеспечении будут осуществляться за дополнительную плату. В этом случае отель приобрел программное обеспечение актива, и оно будет статьей капитала.

Теперь давайте рассмотрим программное обеспечение как услугу (SaaS). То же самое программное обеспечение, приобретенное в предыдущем примере, теперь приобретается по подписке отелем по соседству. Он покупает его на год вперед. Если есть обновления, они автоматически загружаются и включаются в стоимость подписки.

Если отель хочет продолжать использовать программное обеспечение, ему необходимо будет снова продлить подписку в следующем году. Если он отказывается, программное обеспечение становится недоступным. В этом случае программное обеспечение является расходом. Программное обеспечение не будет приносить долгосрочную экономическую выгоду, поскольку оно будет приносить ее только до тех пор, пока отель платит за подписку.

Понимание того, что относится к расходам, а что капитализируется, важно не только для отеля, но и для управляющих активами и владельцев собственности. Студенты на первых занятиях по бухгалтерскому учету узнают, что капитализированные статьи отражаются в балансе, а расходы (например, SaaS) — в отчете о прибылях и убытках.

Хотя в 11-м издании Единой системы счетов для гостиничного бизнеса (USALI) был введен новый график под названием «Информационные и телекоммуникационные системы», чтобы выделить затраты на ИТ, обзор общих денежных затрат на технологические затраты больше, чем этот. расписание.

Помимо просмотра отчета о прибылях и убытках, не менее важно смотреть на активы и капитальные денежные затраты на технологии. Многие менеджеры отелей, владельцы и управляющие активами не знают, что расходы на технологии (денежные затраты) отражены в обоих отчетах; в совокупности они составляют общие затраты на ИТ.

Как часто балансовый отчет пересматривается вместе с отчетом об операционной деятельности, чтобы определить, где находятся все части технологии? Иногда дьявол кроется в деталях, и дело не только в семантике.