5,1 трлн 1 место | 1,2 трлн ₽ 1 место 58% | 16,9 трлн ₽ 1 место 9% | 10,7 трлн ₽ 1 место 25% | 365 млрд ₽ 1 место 52% | ||
1,5 трлн 2 место | 242,6 млрд ₽ 2 место 332% | 5,7 трлн ₽ 2 место 15% | 4,2 трлн ₽ 2 место 27% | 151,9 млрд ₽ 2 место 31% | ||
811,2 млрд 3 место | 91 млрд ₽ 3 место 44% | 1,6 трлн ₽ 4 место 11% | 704,5 млрд ₽ 4 место 6% | 23,2 млрд ₽ 11 место 85% | ||
662 млрд 4 место | 133,9 млрд ₽ 4 место -15% | 1,9 трлн ₽ 3 место 29% | 1,3 трлн ₽ 3 место 47% | 61,4 млрд ₽ 5 место 17% | ||
505,5 млрд 5 место | 85,1 млрд ₽ 5 место 4% | 1,1 трлн ₽ 6 место 9% | 585,1 млрд ₽ 7 место 24% | 36,9 млрд ₽ 9 место 5% | ||
297,6 млрд 6 место | 22,7 млрд ₽ 6 место 12% | 607,2 млрд ₽ 9 место 15% | 461,7 млрд ₽ 10 место 31% | 31,9 млрд ₽ 10 место 21% | ||
231,1 млрд 7 место | 27,2 млрд ₽ 7 место -16% | 542,6 млрд ₽ 11 место 10% | 190,6 млрд ₽ 17 место 28% | 38,5 млрд ₽ 8 место 51% | ||
211,3 млрд 8 место | 15,1 млрд ₽ 8 место 46% | 286,2 млрд ₽ 17 место 8% | 156,3 млрд ₽ 20 место -2% | 8,8 млрд ₽ 22 место -29% | ||
211,3 млрд 9 место | 6,5 млрд ₽ 9 место 191% | 1,5 трлн ₽ 5 место 13% | 612,6 млрд ₽ 6 место 9% | 22,1 млрд ₽ 12 место 22% | ||
196,3 млрд 10 место | 45,8 млрд ₽ 10 место 147% | 549,3 млрд ₽ 10 место 17% | 580,4 млрд ₽ 8 место 72% | 57,5 млрд ₽ 6 место 56% | ||
178,9 млрд 11 место | 20,7 млрд ₽ 11 место 35% | 341,8 млрд ₽ 13 место 10% | 563,3 млрд ₽ 9 место 50% | 20,8 млрд ₽ 13 место 23% | ||
169,1 млрд 12 место | 38,7 млрд ₽ 12 место 5% | 679,4 млрд ₽ 8 место 8% | 367,4 млрд ₽ 12 место 14% | 7,7 млрд ₽ 23 место 0% |
Рейтинг банков по данным Центробанка на 2023 год по величине чистых активов на сегодня в апреле
Софья Комарова
Автор Выберу.
ру, [email protected]
Специализация: Пластиковые карты, кредиты, ипотека
Рейтинговая оценка банков нужна для того, чтобы сравнивать основные финансовые показатели различных кредитных организаций. Составлением рейтингов занимаются специализированные агентства, а также средства массовой информации, в том числе портал Выберу.ру. При оценке учитываются данные о балансе, а также о прибыли и убытках банков.
Наиболее важным критерием для заемщиков является надежность банка. Чем выше показатель, тем надежнее финансовая организация. Если же банк не попал в топ, стоит задуматься о его стабильности и возможных рисках для клиента.
Как составляются рейтинги
При создании рейтингов банков по надежности эксперты используют разные подходы. В ряде случаев просто сопоставляются основные показатели. Однако возможны и более сложные методы, при которых оценивается каждый критерий в отдельности, а по итогу выставляется общий балл.
Как правило, учитываются такие параметры, как:
- сумма средств, размещенных вкладчиками на депозитах;
- размер капитала;
- задолженность по кредитным договорам;
- размер чистой прибыли;
- количество и качество активов;
- объем кредитов, выданных заемщикам.
Проанализировав каждую позицию, эксперты получают данные о востребованности банковских услуг среди населения.
На портале Выберу.ру по умолчанию представлен рейтинг банков по активам. Но помимо этого, пользователям доступна информация о топе организаций по кредитам и депозитам, а также данные крупнейших международных агентств.
Как читать рейтинги разных составителей
При расчетах каждое агентство пользуется собственной формулой. Рейтинги банков обозначаются несколькими буквами. В таблице рассмотрим значения, которые присваивает в своих рейтингах банков агентство Moody’s.
Буквенное обозначение | Уровень риска по исполнению долговых обязательств |
Aaa | Минимальный |
Aa | Очень низкий |
A | Низкий |
Baa | Умеренный |
Ba | Существенный |
B | Высокий |
Caa | Очень высокий |
Ca | Состояние дефолта |
Агентство Standart & Poor’s использует несколько иные обозначения (см.
таблицу).
Обозначение | Способность к выполнению обязательств | Влияние внешних неблагоприятных факторов |
Инвестиционная категория | ||
AAA | Наиболее высокая | Минимальное |
AA | Высокая | Минимальное |
A | Умеренно высокая | Повышенное |
BBB | Достаточная | Сильное |
BBB- | Самый низкий показатель для инвестиционной категории | Крайне высокое |
Неинвестиционная категория | ||
BB+ | Спекулятивная категория | Чувствительность к внешним факторам |
BB | Риски невелики | Высокая чувствительность к неблагоприятным изменениям |
B | Существует сейчас | Очень высокая чувствительность |
CCC | Возможна только при благоприятной обстановке | Влияет на исполнения обязательств |
CC | Высокие риски, вероятность дефолта | Не имеет значения |
C | Высокий риск неплатежеспособности, низкий уровень возмещения долга | Не имеет значения |
D | Дефолт, нарушения по обязательствам, банкротство | Не имеет значения |
В рейтингах Forbes надежность банков обозначается звездочками.
Чем большее количество присвоено организации, тем она надежнее. Наиболее высокий показатель – пять звезд, самый низкий – одна звезда.
Как выбрать банк на основе информации из рейтингов
Рейтинг банков России, представленный на Выберу.ру, построен с использованием данных крупнейших агентств. Сведения помогают клиентам определиться с выбором финансовой организации для дальнейшего сотрудничества.
Из представленных рейтингов, помимо надежности банка, вы можете понять, насколько привлекательны для клиентов те или иные предложения. При этом ориентируйтесь на:
- Рейтинг кредитов для физических лиц. Позиция банка показывает, насколько условия предлагаемых продуктов выгодны для заемщиков. Если вы планируете взять кредит, обратите внимание на этот показатель.
- Показатели по депозитам для физических лиц. Рейтинг показывает уровень доверия клиентов финансовой организации. При его составлении учитывается, насколько выгодны существующие программы вкладов.
- Размер капитала. Минимальные показатели устанавливаются Центробанком. Лицензия ЦБ РФ есть только у тех организаций, которые располагают достаточным количеством собственных средств. Если же размер капитала не дотягивает до установленного минимума, то банк может лишиться лицензии.
Минимальные показатели устанавливаются Центробанком. Лицензия ЦБ РФ есть только у тех организаций, которые располагают достаточным количеством собственных средств. Если же размер капитала не дотягивает до установленного минимума, то банк может лишиться лицензии.Популярность организации также может свидетельствовать о высоком уровне доверия клиентов. При этом необходимо учитывать количество отделений и филиалов банка, а также длительность существования на отечественном рынке финансов.
Кроме того, при выборе подходящего банка могут сыграть роль такие факторы, как наличие удобного интернет-банка и мобильного приложения, круглосуточная служба поддержки, отзывы знакомых людей и интернет-пользователей, высказывания экспертов в СМИ. Выбирая банк, обязательно проанализируйте всю доступную информацию о нем, чтобы принять максимально взвешенное решение.
Вопросы и ответы
На основе каких данных составляется рейтинг?
Рейтинги на нашем сайте составляются на основе открытых данных и официальных источников, к которым относятся сведения, опубликованные на сайтах российскиз банков, участвующих в рейтинге, информация ЦБ РФ и рейтинги международных агентств – Forbes, Standard&Poor’s, Moody’s.
Как часто обновляются данные?
Выберу.ру обновляет свой рейтинг ежемесячно, одновременно с данными основных рейтинговых агентств и ЦБ РФ. Как правило, на оценку параметров и подсчет результатов уходит довольно много времени, поэтому результаты пересчитываются и публикуются раз в месяц.
Как рассчитывается объем активов банка?
Рейтинг банка повышается при проведении операций, приносящих ему доход. Поэтому для определения объема активов учитываются такие параметры, как собственный капитал учреждения, вложенные средства клиентов, эмиссия облигаций и т.д.
A Primer — Деньги, банковское дело и финансовые рынки
«Понятно, что у банков слишком много капитала». Джейми Даймон (генеральный директор, JPMorgan), Ежегодное письмо акционерам, 4 апреля 2017 г.
«Если у JPMorgan действительно был спрос на дополнительные кредиты от кредитоспособных заемщиков, почему он отказался от этих клиентов и вместо этого решил выкупить свои акции? ” Нил Кашкари (президент, Федеральный резервный банк Миннеаполиса), Письмо акционера Джейми Даймона (пропагандистское), 6 апреля 2017 г.
За последние 40 лет рынки капитала США росли намного быстрее, чем банки, поэтому доля банков в кредитах частному нефинансовому сектору упала с 55% до 34% (см. статистику BIS здесь). Тем не менее, банки остаются важной частью финансовой системы. Они управляют платежной системой, предоставляют кредиты и служат агентами и катализаторами для широкого круга других финансовых операций. В результате их благополучие остается ключевой проблемой. Устойчивая банковская система, прежде всего, имеет достаточный капитал, чтобы выдержать невозвраты кредитов и неизбежное снижение стоимости активов.
В этом учебнике для начинающих мы объясняем природу банковского капитала, подчеркивая его роль как формы самострахования , обеспечивающей как буфер от непредвиденных потерь, так и стимул управлять принятием риска. Мы описываем некоторые проблемы измерения капитала и кратко обсуждаем ряд подходов к установлению требований к капиталу . Хотя мы не знаем оптимальный уровень капитала, который должны иметь банки (или другие посредники), мы предлагаем практический подход к установлению требований, который способствовал бы безопасности финансовой системы, не снижая ее эффективности.
Что такое банковский капитал? Существует несколько последовательных определений капитала банка (или, что то же самое, его собственного капитала ). Во-первых, капитал — это бухгалтерский остаток, который остается после вычитания фиксированных обязательств банка из его активов. Во-вторых, это то, что причитается владельцам банка — его акционерам — после ликвидации всех активов по их учетной стоимости. В-третьих, это буфер, отделяющий банк от неплатежеспособности: точка, в которой его обязательства превышают стоимость активов.
На следующем рисунке показан баланс простого банка, который финансирует свои активы (состоящие из денежных средств, ценных бумаг, кредитов и других инструментов) за счет депозитов и других долговых обязательств, а также собственного капитала и нераспределенной прибыли, составляющих его чистую стоимость. Приведенные пропорции соответствуют средним долям этих компонентов в коммерческой банковской системе США на конец 2017 г.
(см. здесь). В этом примере капитал банка составляет 11,3% активов, что соответствует разрыву между совокупными активами (100%), с одной стороны, и сочетанием депозитов и других фиксированных обязательств (88,7%), с другой. Эта дробь также известна как 9 банка.0007 коэффициент левериджа
Простой банк: процентные доли активов и пассивов и чистой стоимости (капитала)
Важно отметить, что капитал является источником средств, которые банк использует для приобретения активов. Это означает, что если банк выпустит дополнительный доллар в виде акций или удержит дополнительный доллар прибыли, он может использовать это для увеличения своих запасов наличных денег, ценных бумаг, кредитов или любого другого актива. Когда банк финансирует дополнительные активы за счет капитала, его коэффициент левериджа возрастает.
Банки (и многие другие финансовые посредники) выпускают гораздо большую долю долга (по отношению к собственному капиталу), чем нефинансовые фирмы.
Последние данные показывают, что нефинансовые фирмы имеют долговые обязательства на сумму от 0,80 до 1,50 долларов на каждый доллар собственного капитала (см. здесь и здесь). В отличие от этого, как видно из рисунка выше, средний коммерческий банк США имеет отношение долга к собственному капиталу примерно 8. Такая зависимость от долга повышает как ожидаемую доходность, так и риск вложений в собственный капитал, а также делает банки уязвимыми. к неплатежеспособности.
В дополнение к своим балансовым рискам банки также склонны иметь множество крупных внебалансовых рисков. Наиболее заметными являются позиции по деривативам, общая условная стоимость которых составляет триллионы долларов для крупнейших мировых банков, и кредитные обязательства (за комиссию), которые появляются в балансе только после того, как заемщик воспользуется своим правом на получение кредита. . В результате простая информация о балансе занижает степень риска банков, особенно крупных.
Роль банковского капитала.
Банковский капитал выступает в качестве самострахования, обеспечивая защиту от неплатежеспособности и, пока он достаточно положителен, дает руководству банка стимул разумно управлять рисками. Автомобильное страхование предназначено для создания аналогичного стимула: владельцы автомобилей несут часть риска несчастных случаев за счет франшиз и доплат , что также мотивирует их поддерживать свои автомобили в готовности к эксплуатации и безопасно управлять автомобилем.
Однако, когда капитал слишком мал по отношению к активам, у банковских менеджеров появляется стимул идти на риск. Причина проста. Риск падения акционеров ограничен их первоначальными инвестициями, а их возможности роста не ограничены. По мере того, как капитал ухудшается, потенциальные дальнейшие убытки сокращаются, но возможные прибыли не уменьшаются. Поскольку акционеры сталкиваются с односторонней ставкой, они будут поощрять банковских менеджеров к игра на выкуп . Эта проблема исчезает по мере роста уровня капитала.
То есть, когда у акционеров будет больше
Роль самострахования наиболее важна для тех банков, которые слишком велики, чтобы обанкротиться (TBTF). Как мы обсуждали в недавнем посте, правительства не могут убедительно обещать избежать помощи в будущем, если альтернативой является экономическая катастрофа (см. учебник по согласованности во времени). Следовательно, в ожидании спасения банки TBTF имеют стимул идти на риск, который распространится на финансовую систему в целом. Повышение устойчивости банков TBTF за счет повышения самострахования гарантирует, что их акционеры будут нести убытки, и побуждает эти фирмы интернализировать вторичные эффекты, которые в противном случае произошли бы.
Наконец, банковская система, которой не хватает капитала, может повредить экономике в целом тремя способами.
Во-первых, недостаточно капитализированный банк в меньшей степени способен предоставлять кредиты здоровым заемщикам. Во-вторых, слабые банки могут вечно давать кредиты компаниям-зомби , добавляя невыплаченные проценты к основной сумме кредита, чтобы избежать убытков и еще больше подорвать свою и без того слабую капитальную позицию (см. здесь). Наконец, в условиях широко распространенной нехватки капитала система более уязвима для широко распространенной паники, отражающей опасения, что некоторые банки могут быть
Оценка банковского капитала и рисков. Из-за определения банковского капитала его измерение кажется обманчиво простым: достаточно вычесть пассивы из активов. К сожалению, зачастую очень трудно измерить стоимость активов. (И еще труднее выяснить, как относиться к внебалансовым рискам.)
В любой момент времени активы стоят столько, сколько за них заплатят покупатели. Определить стоимость ликвидного инструмента, такого как облигация казначейства США, несложно.
Помимо ликвидности, стоимость актива может зависеть от платежеспособности банка. С одной стороны, некоторые 90 007 нематериальных активов 90 008 имеют стоимость только тогда, когда банк функционирует. Например, когда один банк приобретает другой, превышение покупной цены над учетной стоимостью цели становится гудвилом 
Ни деловая репутация, ни соглашения об избежании двойного налогообложения обычно не имеют ценности в случае банкротства банка.
Следует подчеркнуть, что это не пустяк. По состоянию на середину 2017 года для восьми глобальных системно значимых банков США (G-SIB) деловая репутация плюс соглашения об избежании двойного налогообложения соответствовали 26% материального капитала (см. здесь). Пятью годами ранее этот показатель составлял 39% (включая колоссальные 48% для Bank of America).
Наличие нематериальных активов означает, что балансовая стоимость капитала может сказать нам относительно мало о способности баланса банка поглощать непредвиденные убытки по его активам (балансовым и внебалансовым), не становясь при этом неплатежеспособным. С этой целью регулирующие органы часто исключают такие вещи, как соглашения об избежании двойного налогообложения, из расчета чистой стоимости активов.
В дополнение к капиталу нам также необходимо вычислить активы или риски, против которых чистая стоимость обеспечивает буфер.
Производные инструменты и правила бухгалтерского учета усложняют этот расчет. На конец 2015 года пять крупнейших банков США владели более чем 200 трлн долларов валовой номинальной стоимости (см. здесь). Чтобы учесть эти забалансовые риски, регулирующие органы применяют коэффициенты кредитной конверсии (CCF) для перевода рисков по производным финансовым инструментам в эквиваленты активов, которые они затем используют для расчета коэффициентов достаточности капитала. Но основы бухгалтерского учета существенно различаются: в соответствии с ОПБУ США банк может использовать обеспечение, которое он получает от контрагента, для компенсации (или нетто) подверженности производным финансовым инструментам. В соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО), которые применяются за пределами США, это невозможно.
Сомнения в отношении неттинга по GAAP, который щедро предполагает, что обеспечение имеет высокое качество, не было повторно предоставлено в аренду и всегда может быть продано, приводят нас к тому, что мы предпочитаем показатели достаточности капитала по МСФО.
Для крупнейших банков, которые доминируют в мировой торговле деривативами, разница огромна. Как показано на диаграмме ниже, для американских G-SIB в 2017 году коэффициент левериджа составлял 8,24% по GAAP, но только 6,62% по МСФО. Еще в 2012 году уровни были ниже, а разница еще больше: 6,17% против 3,88%. Иными словами, по МСФО в 2012 году эффективный долг крупнейших банков почти в 25 раз превышал их капитал. Это соотношение по-прежнему превышает 15,9.0005
Соотношение капитала к активам G-SIB США (в процентах): GAAP, МСФО и Базельские активы, взвешенные с учетом риска
Кроме того, эти меры воздействия не учитывают рискованность самих активов. Банк, который держит казначейский долг, будет значительно менее рискованным, чем тот, который выдает неликвидные кредиты с сопоставимой продолжительностью. По этим причинам регулирующие органы также оценивают активов, взвешенных с учетом риска . Веса риска варьируются от нуля (для казначейского долга) до более 100% (для самых рискованных кредитов).
При использовании мер, взвешенных с учетом риска, показатели достаточности капитала кажутся выше (см. график выше). Но при этом игнорируется способность банков «обманывать» показатели, взвешенные с учетом риска, путем концентрации своих вложений в активы с заниженными весовыми коэффициентами риска (включая, в некоторых случаях, суверенный долг). Более того, анализ гипотетических портфелей показывает, что внутренние модели банков генерируют совершенно разные показатели активов, взвешенных с учетом риска, для одного и того же портфеля. По этим причинам надзорные органы рассматривают коэффициенты заемных средств как полезное дополнение к коэффициентам, взвешенным по риску.
Требования к капиталу . Минимальные требования к капиталу являются ведущим инструментом регулирования для обеспечения устойчивости банков (и подобных банкам посредников). Кроме того, регулирующие органы используют стресс-тесты для ограничения скрытого риска и для измерения достаточности капитала банков в сценариях, когда предполагается резкое снижение цен на активы, прекращение работы рынков и иссякание финансирования.
Сочетание более высоких требований к капиталу и строгих стресс-тестов привело к резкому увеличению капитала банковской системы за десятилетие, прошедшее после финансового кризиса. Но насколько капитала достаточно?
Фундаментальная теорема корпоративных финансов — теорема Модильяни-Миллера (ММ) — утверждает, что при определенном стечении обстоятельств фирмам (включая банки) будет безразлично, между долговым и акционерным финансированием. Предположения ММ явно нарушены. Если мы позволяем банкам выбирать, они, как правило, минимизируют зависимость от долевого финансирования, которое они считают дорогим (см. вступительную цитату Джейми Даймона и ответ Нила Кашкари).
Вопрос о том, как установить требования к капиталу, частично зависит от факторов, вызывающих нарушения ММ, которые заставляют банки предпочитать заемные средства собственному капиталу. Кандидатов много, от искажающих субсидий государственного долга (в форме явных и неявных гарантий) до информационной асимметрии, которая делает обеспеченное краткосрочное долговое финансирование относительно привлекательным.
Повышение требований к капиталу повысит частный стоит. Но в той мере, в какой более высокие требования к капиталу снижают искажения от субсидий и компенсируют способность банков скрывать риски за балансом, социальные издержки будут снижаться.
ММ это не конец истории. По мере повышения требований к банкам возможность сократить частные расходы будет способствовать переходу от принятия рисков к небанковским организациям, выходящим за пределы регулятивного периметра. Одним из решений этой проблемы является сосредоточение регулирования на экономической функции 9 .0008, а не организационно-правовая форма посредника (см. здесь). В отсутствие такой системы наступит момент, когда более высокие требования к капиталу, хотя и сделают банки более устойчивыми, сделают финансовую систему менее безопасной в результате смещения рисков.
Соответственно, существует ряд точек зрения на соответствующий уровень требований к капиталу. В конце концов, сторонники узкого банковского дела призывают к тому, чтобы все рискованные активы на 100% финансировались за счет собственного капитала.
Admati и Hellwig выступают за коэффициент кредитного плеча от 20% до 30%. План Миннеаполиса «Слишком большой, чтобы потерпеть неудачу» устанавливает число в диапазоне от 15% до 24%, в то время как Дагер и др. утверждают, что 15% будет достаточно, чтобы компенсировать потери в 90% прошлых банковских кризисов ОЭСР. Примечательно, что все эти предложения намного превышают текущие требования к капиталу, которые составляют от 3% до 5%, а также текущие коэффициенты левериджа (рассчитанные с использованием варианта МСФО) 30 крупнейших мировых банков. Последние варьируются от 3,4% до 7,6% (см. столбец G-SIB «Полностью внедрено» в Таблице C.35 Приложения). Напротив, в июне 2017 года Казначейство утверждало, что требования к капиталу для крупнейших банков США должны быть «перекалиброваны» в тех случаях, когда они превышают международные стандарты.
Мы не знаем оптимального соотношения капитала для банков. Но, в отличие от Министерства финансов (и Джейми Даймона), мы считаем, что текущие требования к капиталу недостаточно высоки. Наше практическое предложение состоит в том, чтобы постепенно повышать требования к капиталу до тех пор, пока мы не увидим либо сокращение предложения банковских кредитов, либо смещение принятия риска на де-факто банков. При отсутствии этих негативных побочных эффектов увеличение банковского капитала означает более безопасную финансовую систему без потери эффективности.
Постоянная ссылка
Теги: Активы, Обязательства, Чистая стоимость, Капитал, Достаточность капитала, Требования к капиталу, Способность поглощать убытки, Воздействие, Коэффициент кредитного плеча, Отношение долга к собственному капиталу, Самострахование, Стимулы, Платежеспособность, Ликвидность, Активы, взвешенные с учетом риска, Производные, Бухгалтерский баланс, Внебалансовый отчет, Долговая нагрузка, Риск для погашения, Скин в игре, Слишком большой, чтобы потерпеть неудачу, Согласованность во времени, Неблагоприятный выбор, Деловая репутация, Нематериальный капитал, Отложенные налоговые активы, Коэффициент кредитной конверсии, ОПБУ США, МСФО, Гипотетический Упражнение с портфелем, Теорема Модильяни-Миллера, План Миннеаполиса, Узкое банковское дело, Банк де-факто, Предложение кредита, Банк де-факто, Букварь
ФРС — В чем разница между ликвидностью банка и его капиталом?
- Дом
- Часто задаваемые вопросы
- Банковское дело и финансовая система
Включите JavaScript, если он отключен в вашем браузере, или получите доступ к информации по ссылкам, указанным ниже.
Наиболее часто задаваемые вопросы О ФРСБанковская и финансовая системаДеньги, процентные ставки и денежно-кредитная политикаКредиты, ссуды и ипотечные кредитыВалюта и монетыЭкономика, рабочие места и ценыФедеральный комитет по открытым рынкамПравилаВсе вопросы
В чем разница между ликвидностью банка и его капиталом?
Ликвидность — это мера денежных средств и других активов, которыми банки могут быстро оплачивать счета и выполнять краткосрочные деловые и финансовые обязательства. Капитал является мерой ресурсов, которые банки должны поглощать убытки.
Ликвидные активы – это денежные средства и активы, которые могут быть быстро конвертированы в денежные средства, если это необходимо для выполнения финансовых обязательств. Примеры ликвидных активов обычно включают резервы центрального банка и государственные облигации.
Чтобы оставаться жизнеспособным, финансовое учреждение должно иметь достаточно ликвидных активов, чтобы покрыть снятие средств вкладчиками и другие краткосрочные обязательства.
Капитал – это разница между всеми активами фирмы и ее обязательствами. Капитал действует как финансовая подушка для поглощения убытков. Стоимость активов фирмы должна превышать ее обязательства, чтобы она оставалась платежеспособной.
Финансы типичной семьи помогают проиллюстрировать эти две концепции. Имущество семьи может включать ликвидные активы, такие как деньги на расчетном счете или сберегательный счет, которые можно использовать для быстрой и простой оплаты счетов. Таким образом, показатель ликвидности семьи будет включать в себя количество денег на текущем счете, а также наличные деньги семьи и некоторые другие инвестиции, такие как фонды денежного рынка.
Активы семьи включают в себя не только ликвидные активы, но также их дом и, возможно, другие инвестиции, которые не являются ликвидными, что означает, что они могут быть быстро проданы, чтобы реализовать их стоимость.