Содержание

Что такое инфляция? Простым языком

– от Прохоров Александр

Простыми словами, инфляция — это обесценивание денег и снижение покупательской способности населения. В долгосрочной перспективе она может стать причиной разрушения экономической модели страны. Обычные покупатели могут оценивать реальный рост инфляции по непрерывному увеличению цен на рынке. А как рассчитывают частичную утрату стоимости национальной валюты в экономике, расскажем в статье.

Вас заинтересует: Что такое SWIFT простыми словами Фото: bankiclub.ru

Виды и особенности инфляции

В зависимости от критериев можно выделить несколько групп разновидностей инфляции: в зависимости от темпа, характера проявления, причин возникновения, ожидания в экономике.

В зависимости от скорости протекания выделяют следующие виды инфляции:

  1. Ползучая или умеренная. При таком виде инфляции рост цен составляет всего не более 10% в год. Такая инфляция считается наилучшей, поскольку регулировать ее возможно за счет изменений условий спроса и предложения.
  2. Галопирующая или скачкообразная. При такой инфляции рост цен составляет от 10% до 20%. Она тяжело поддается управлению и свидетельствует о наличии экономического кризиса.
  3. Гиперинфляция. В этом случае рост цен составляет от 50% в месяц и от 100% в год. Следствием такой инфляции становятся остановка производств, массовая безработица, значительное снижение доходов населения, банкротство компаний.

В зависимости от характера проявления инфляция может быть:

  1. Открытой. В этом случае рост уровня цен происходит без ограничений со стороны государства.
  2. Подавленной или закрытой. При такой инфляции происходит увеличение товарного дефицита. Рост цен жестко контролируется государством.

В зависимости от причин возникновения инфляция может быть:

  1. Инфляцией спроса и предложения. В этом случае обесценивание денег происходит из-за увеличения одного из показателей. Такая инфляция сопровождается ростом безработицы и снижением государственных закупок.
  2. Инфляцией издержки. В этом случае причиной является повышение расходов производственного цикла. В частности, увеличивается стоимость ресурсов, растет зарплатный фонд и так далее. Следствием этого становится рост итоговой стоимости товаров и услуг.
  3. Инфляция ошибки построения экономической системы. Здесь причиной служит выпуск в обращение большого количества денег, не подкрепленных реальной стоимостью.

В зависимости от ожиданий в экономике выделяют следующие виды инфляций:

  1. Прогнозируемую. В этом случае субъекты рынка имеют полную информацию о росте цен для дальнейшего выстраивания экономической системы.
  2. Прогнозируемую. При таком виде инфляции невозможно вовремя подстроиться под ситуацию и принять выгодные экономические решения.

Что становится причиной инфляции?

Рост инфляции — это следствие целого ряда причин экономического, политического и социального характера. Эти причины могут быть внутренними и внешними. К внутренним относят:

  • выпуск избыточного количества бумажных денег;
  • установку определенного уровня цен несколькими крупными компаниями, контролирующими большую часть товарооборота в своем сегменте;
  • недостаточную поддержку важных отраслей экономики со стороны государства;
  • рост доли косвенных налогов с продаж в итоговой цене товаров или услуг;
  • вложение денежных средств в неэффективные отрасли экономики.

К внешним причинам относят:

  • рост цен на импортируемые товары и ресурсы;
  • рост государственного долга;
  • обесценивание национальной валюты.

Как рассчитывается уровень инфляции?

Для расчета открытой инфляции используют следующие показатели: 

  • индекс потребительских цен;
  • паритет покупательской способности;
  • индекс цен производителей;
  • дефлятор уровня ВВП;
  • индекс стоимости активов;
  • индекс Пааше.

Подавленную или скрытую инфляцию рассчитывают по косвенным признакам: соотношению товаров и ресурсной базы, увеличению сбережений, совокупному количеству сделок по бартеру и так далее.

На что влияет уровень инфляции?

Инфляция негативно влияет сразу на все сферы:

  1. На производственную. Обесценивание денежных средств приводит к замедлению или остановке производств, к росту безработицы, как следствие, к обесцениванию кредитных обязательств.
  2. На банковскую — к потере ценовой функции, росту денежной спекуляции, появлению бартерных сделок.
  3. На социальную — к снижению покупательской способности населения, падению спроса на товары и услуги;
  4. На экономическую — к снижению конкурентоспособности отечественных товаров, увеличению государственного дефицита, искажению ВВП, рентабельности и так далее.

Как государство борется с инфляцией?

Поскольку инфляция оказывает негативное влияние на подавляющее большинство сфер, государствами разработан целый ряд мер по борьбе с обесцениванием денежных средств. К методам борьбы с инфляцией относятся:

  • девальвация — снижение курса национальной валюты;
  • деноминация — изменение номинала денежного знака;
  • нуллификация — изъятие и уничтожение банкнот из оборота и последующая их замена на новые купюры.

Для борьбы со стабильно низкой инфляцией используют следующие меры: 

  • установку определенного уровня оплаты труда и социального обеспечения граждан, а также параллельное замораживание цен на социально-необходимые товары и услуги;
  • ограничение спроса на денежные средства.

Вас заинтересует: Оплата QR-кодами. Как это работает?

Так или иначе, избежать инфляции невозможно. Поэтому специалисты рекомендуют вкладывать свободные средства для получения доходов. Например, можно положить деньги на банковский вклад или вложить их в собственный инвестиционный портфель.

что это такое простыми словами, виды, причины, примеры

Если вы чувствуете, что ваши деньги не стоят столько, сколько раньше – это не является вашими фантазиями. Инфляция – это постепенный рост цен и медленное снижение покупательной способности ваших денег с течением времени.

Влияние инфляции может показаться незначительным в краткосрочной перспективе, но в течение многих лет и десятилетий инфляция может резко подорвать покупательную способность ваших сбережений. Вот что такое инфляция и какие шаги вы можете сделать, чтобы защитить свои деньги.

Как работает инфляция?

Инфляция возникает, когда цены растут, что снижает покупательную способность ваших денег. Рассмотрим инфляцию на примере США. В 1980 году в США билет в кино стоил в среднем 2,89 доллара. К 2019 году средняя цена билета в кино выросла до 9,16 доллара. Если бы вы сэкономили 10-долларовую купюру 1980 года, в 2019 году на нее можно было бы купить на два билета в кино меньше, чем почти четыре десятилетия назад.

Однако не думайте об инфляции как о повышении цен только на один товар или услугу. Инфляция относится к широкому росту цен в каком-либо секторе или отрасли, например, в автомобильной или энергетической отрасли, и, в конечном итоге, во всей экономике страны. Основными показателями инфляции являются индекс потребительских цен (CPI), индекс цен производителей (PPI) и индекс цен личных потребительских расходов (PCE), каждый из которых использует различные меры для отслеживания изменений в ценах, которые платят потребители и получают производители в отраслях по всей экономике.

Хотя может быть неприятно думать о том, что ваши деньги теряют ценность, большинство экономистов считают небольшую инфляцию признаком здоровой экономики. Умеренный уровень инфляции побуждает вас потратить или инвестировать свои деньги сегодня, а не прятать их под матрас и смотреть, как их стоимость падает.

Однако инфляция может стать разрушительной силой в экономике, когда ей позволено выйти из-под контроля и резко вырасти. Неконтролируемая инфляция может обрушить экономику страны, как в 2018 году, когда уровень инфляции в Венесуэле превысил 1 000 000% в месяц, что привело к краху экономики и вынудило бесчисленное количество граждан покинуть страну.

Что такое дефляция?

Когда цены снижаются в каком-либо секторе экономики или во всей экономике, это называется дефляцией. Хотя может показаться приятным, что завтра вы можете покупать больше за меньшие деньги, экономисты предупреждают, что дефляция может быть даже более опасной для экономики, чем неконтролируемая инфляция.

Когда наступает дефляция, потребители откладывают покупки в настоящем, ожидая дальнейшего снижения цен в будущем. Если ее не остановить, дефляция может снизить или заморозить экономический рост, что, в свою очередь, приведет к снижению заработной платы и парализует экономику.

Экстремальная инфляция: гиперинфляция и стагфляция

Когда инфляцию не держат под контролем, это обычно называют гиперинфляцией или стагфляцией. Эти термины описывают неконтролируемую инфляцию, которая наносит вред покупательной способности потребителей и экономике.

Что такое гиперинфляция?

Гиперинфляция возникает, когда инфляция быстро растет, а стоимость валюты страны быстро падает. Экономисты определяют гиперинфляцию, когда происходит рост цен не менее чем на 50% каждый месяц. Хотя и редко, но в прошлом случаи гиперинфляции имели место во время гражданских беспорядков, во время войны или при смене режимов, что фактически обесценивало валюту.

Возможно, самый известный пример гиперинфляции имел место в Веймарской Германии в начале 1920-х годов. Цены росли на десятки тысяч процентов каждый месяц, что очень сильно повредило немецкой экономике.

Что такое стагфляция?

Стагфляция возникает, когда инфляция остается высокой, но экономика страны не растет, а безработица в ней растет. Обычно, когда растет безработица, потребительский спрос снижается, поскольку люди более внимательно следят за своими расходами. Это снижение спроса снижает цены, помогая изменить вашу покупательную способность.

Однако, когда происходит стагфляция, цены остаются высокими даже при сокращении потребительских расходов, что делает покупку тех же товаров все более дорогостоящей. Например, в США в середине-конце 1970-х годов наблюдалась стагфляция, а высокие цены из-за нефтяных эмбарго ОПЕК привели к росту инфляции, даже когда рецессия снизила ВВП и увеличила безработицу.

Каковы причины инфляции?

Постепенный рост цен, связанный с инфляцией, может быть вызван двумя основными причинами: инфляцией спроса и инфляцией издержек. Оба возвращаются к фундаментальным экономическим принципам спроса и предложения.

Инфляция спроса

Инфляция спроса – это когда спрос на товары или услуги увеличивается, но предложение остается неизменным, что приводит к росту цен. Инфляция спроса может быть вызвана несколькими способами. В здоровой экономике люди и компании зарабатывают все больше денег. Эта растущая покупательная способность позволяет потребителям покупать больше, чем они могли раньше, усиливая конкуренцию за существующие товары и повышая цены, в то время как компании пытаются наращивать производство. В меньшем масштабе инфляция спроса может быть вызвана внезапной популярностью определенных товаров.

Например, в начале пандемии коронавируса рост спроса на домашние, социально удаленные мероприятия, в сочетании с выпуском долгожданной игры Animal Crossing: New Horizons привел к тому, что цена игровой системы Nintendo Switch на некоторых вторичных рынках почти удвоилась. Поскольку Nintendo не могла увеличить производство из-за остановки производства из-за Covid-19, Nintendo не могла увеличить свое предложение для удовлетворения растущего потребительского спроса, что привело к все более высокому росту цен.

Инфляция издержек

Инфляция издержек – это когда предложение товаров или услуг каким-то образом ограничено, но спрос остается неизменным, что приводит к росту цен. Обычно какое-то внешнее событие, например стихийное бедствие, мешает компаниям производить достаточное количество определенных товаров для удовлетворения потребительского спроса. Это позволяет им поднимать цены, что приводит к инфляции.

Например, подумайте о ценах на нефть. Вам – и почти всем остальным – нужно определенное количество бензина, чтобы заправить вашу машину. Когда международные соглашения или стихийные бедствия резко сокращают предложение нефти, цены на топливо растут, потому что спрос остается относительно стабильным даже при сокращении предложения.

Как измеряется инфляция?

Уровень инфляции измеряется индексом потребительских цен, индексом цен производителей и индексом цен на личные потребительские расходы. Поскольку ни один индекс не отражает полный спектр изменений цен в экономике, экономисты должны учитывать эти множественные индексы, чтобы получить полную картину уровня инфляции.

Основная формула для расчета уровня инфляции выглядит следующим образом:

(Текущая цена — Бывшая цена) ÷ Бывшая цена

Индекс потребительских цен (ИПЦ)

Индекс потребительских цен (ИПЦ) ежемесячно рассчитывается на основе изменений цен, которые потребители платят за товары и услуги. ИПЦ использует подход «корзины товаров», то есть отслеживает изменения в стоимости восьми основных категорий, на которые люди тратят деньги: еда и напитки, жилье, одежда, транспорт, образование и связь, отдых, медицинское обслуживание и другие товары и сервисы.

Многие считают ИПЦ эталоном для измерения инфляции. ИПЦ особенно важен, потому что он используется для расчета увеличения стоимости жизни для выплат социального обеспечения и для ежегодных надбавок многих компаний. Он также используется для корректировки ставок по некоторым защищенным от инфляции ценным бумагам, таким как казначейские ценные бумаги с защитой от инфляции (TIPS).

Индекс цен производителей (ИЦП)

Индекс цен производителей (ИЦП) отслеживает изменения цен, которые компании получают за товары и услуги, которые они продают каждый месяц. Затраты могут возрасти, когда производители сталкиваются с повышением тарифов, повышением цен на нефть и газ для транспортировки своих товаров или с другими проблемами, такими как воздействие длительной пандемии или экологических изменений, таких как усиление ураганов, лесных пожаров или наводнений.

ИЦП играет важную роль в деловых контрактах. Компании, заключающие долгосрочные контракты с поставщиками, часто используют ИЦП для автоматической корректировки ставок, которые они платят за сырье и услуги с течением времени. В противном случае поставщики будут заключать долгосрочные контракты по ставкам, которые могут привести к потере их покупательной способности в долгосрочной перспективе.

Индекс цен на личные потребительские расходы (PCE)

Как и ИПЦ, Индекс цен на личные потребительские расходы (PCE) отслеживает, сколько потребители платят за товары и услуги в экономике. PCE рассматривает более широкий спектр потребительских расходов, таких как расходы на здравоохранение. Он также обновляет корзину товаров, которую использует для расчетов, исходя из того, на что потребители фактически тратят деньги каждый месяц, а не ограничивает данные фиксированным набором товаров.

PCE особенно важен, потому что это предпочтительный показатель инфляции Федеральной резервной системы при принятии монетарных решений.

Инфляция и Федеральная резервная система

Федеральная резервная система является центральным банком США, и перед ФРС, как и перед центральными банками во всем мире, стоит задача поддерживать стабильный уровень инфляции. Федеральный комитет по операциям на открытом рынке ФРС США (FOMC) определил, что уровень инфляции около 2% является оптимальным.

Такой уровень инфляции дает FOMC возможность дать толчок экономике во время спадов за счет снижения процентных ставок, что удешевляет заимствования и помогает стимулировать потребление. Более низкие процентные ставки снижают затраты предприятий и потребителей на получение займов, стимулируя экономику. Более низкие процентные ставки также означают, что люди меньше зарабатывают на своих сбережениях, что побуждает их тратить. Но весь этот дополнительный спрос может поднять инфляцию.

Какие инвестиции побеждают инфляцию?

Даже умеренный уровень инфляции означает, что деньги, хранящиеся в наличных деньгах или на банковских счетах с низкой процентной ставкой, со временем потеряют покупательную способность. Вы можете победить инфляцию и повысить свою покупательную способность, вложив деньги в определенные активы.

Избавьтесь от инфляции с помощью акций

Инвестиции в фондовый рынок – это один из способов потенциально победить инфляцию. В то время как цены отдельных акций могут упасть или отдельные компании могут прекратить свою деятельность, а медвежьи рынки могут даже снижать индексы в определенные периоды, более широкие индексы фондовых рынков в долгосрочной перспективе растут, опережая инфляцию.

С 1920 по 2020 год S&P 500, отслеживающий результаты деятельности 500 крупнейших компаний США, приносил среднегодовую прибыль чуть более 10% с реинвестированием дивидендов. Это долгосрочное среднее значение – в некоторые годы S&P 500 давал более низкую или даже отрицательную доходность.

Инвестирование в отдельные акции не дает никаких гарантий, но хорошо диверсифицированные инвестиции в индексный фонд широкого рынка могут способствовать росту благосостояния на десятилетия и победить инфляцию. Даже с поправкой на инфляцию, инвестиции в индексный фонд S&P 500 приносили в среднем более 6% прибыли с июня 1930 года по июнь 2020 года.

Избавьтесь от инфляции с помощью облигаций

Облигации в среднем предлагают более низкую доходность, чем акции, но они также могут регулярно опережать инфляцию. Не склонные к риску инвесторы, приближающиеся или выходящие на пенсию, могут стремиться к более стабильной доходности инвестиций в облигации и фонды облигаций, чтобы победить инфляцию.

С июня 2005 по июнь 2020 года Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Bond Index, эталонный индекс, отслеживающий тысячи облигаций США, показал годовую доходность 4,47%. Даже с учетом инфляции те, у кого есть деньги в облигациях, увидели бы умеренное увеличение покупательной способности своих денег. Однако имейте в виду, что доходность облигаций привязана к экономике в целом, и текущая доходность облигаций может быть значительно ниже, чем историческая доходность облигаций.

Казначейские ценные бумаги с защитой от инфляции (TIPS)

Казначейские ценные бумаги с защитой от инфляции (TIPS) – это особый класс казначейских облигаций США, специально разработанный для защиты инвесторов от инфляции. TIPS автоматически корректирует стоимость ваших инвестиций в зависимости от изменений ИПЦ – это означает, что стоимость вашей облигации растет вместе с инфляцией. TIPS выплачивает проценты в течение 5, 10 или 30 лет жизни облигации.

Сможете ли вы победить инфляцию с помощью золота?

Многие инвесторы считают золото лучшим средством защиты от инфляции, хотя споры по этому поводу еще далеко не окончены. Например, с апреля 1968 года по июнь 2020 года золото росло в цене в среднем на 7,6% в год. С поправкой на инфляцию возвращает в среднем 3,6%. Тем не менее в 2013 и 2015 годах стоимость золота снизилась на 28% и 12%, соответственно, что говорит о том, что золото далеко от стабильной безопасной гавани, как это некоторые предполагают.

Это связано с тем, что цена на золото может сильно колебаться с течением времени и на нее влияют колебания мировых валют, выбор денежно-кредитной политики, сделанный ФРС и другими центральными банками, не говоря уже о неустойчивом спросе и предложении.

Инвестирование в золото также связано с уникальным набором проблем. Если вы покупаете золото, вам нужно найти безопасное место для его хранения, что само по себе требует дополнительных затрат. Если вы продаете золото после того, как удерживаете его в течение года или более, оно облагается более высокими ставками налога на прирост капитала в долгосрочной перспективе, чем акции и облигации.

Игорь Титов

Экономист, финансовый аналитик, трейдер, инвестор. Личные интересы – финансы, трейдинг, криптовалюты и инвестирование.

Что такое инфляция?

Широкий рост цен

В условиях рыночной экономики цены на товары и услуги всегда могут измениться. Некоторые цены растут; некоторые цены падают. Инфляция возникает, когда наблюдается широкий рост цен на товары и услуги, а не только на отдельные товары; это означает, что сегодня вы можете купить на €1 меньше, чем вчера. Другими словами, инфляция со временем снижает стоимость валюты.

Некоторые изменения цен важнее других

При расчете среднего повышения цен учитываются цены на товары, на которые мы тратим больше, например, на электроэнергию. имеют больший вес, чем цены на товары, на которые мы тратим меньше, например, на сахар или почтовые марки.

Посмотрите наш мультик об инфляционном монстре о ценовой стабильности

Разные люди покупают разные вещи

Каждое домохозяйство имеет разные покупательские привычки: у одних есть машина и они едят мясо, другие ездят только на общественном транспорте транспорт или являются вегетарианцами. Средние покупательские привычки всех домохозяйств вместе определяют, какой вес различные продукты и услуги имеют в измерении инфляции.

Для измерения инфляции учитываются все товары и услуги, потребляемые домохозяйствами, в том числе:

  • предметы повседневного обихода (например, продукты питания, газеты и бензин)
  • товары длительного пользования (например, одежда, компьютеры и стиральные машины)
  • услуги (такие как парикмахерские услуги, страхование и аренда жилья)

Сравните стоимость потребительской корзины по годам

Все товары и услуги, потребляемые домохозяйствами в течение года, представлены «корзиной» товаров. Каждый товар в этой корзине имеет цену, которая со временем может измениться. Годовой уровень инфляции – это цена общая стоимость корзины в данном месяце по сравнению с ее ценой в том же месяце годом ранее.

Количества, купленные в базисном году Цена (базовый год) Цена (через 1 год) Цена (через 2 года)
за штуку всего за единицу всего за единицу всего
150 буханок хлеба 1,50 €
225 €		 1,30 € 195 € 1,60 € 240 €
100 чашек кофе 2,40 € 240 € 2,40 € 240 € 2,15 € 215 €
12 стрижек 20,00 € 240 € 22,00 € 264 €
23,00 €		 276 €
1 зимняя куртка 145,00 € 145 € 176,00 € 176 € 160,00 € 160 €
Общая стоимость корзины 850 € 875 € 89 €1
Индекс цен
100,0		 102,9 104,8
Уровень инфляции 2,9% 1,8%

* Евростат ежемесячно рассчитывает инфляцию потребительских цен в зоне евро. Гармонизированный индекс потребительских цен (HICP) охватывает в среднем около 700 товаров и услуг. Сервисы. Он отражает средние расходы домохозяйств в зоне евро на корзину продукты. Охвачен весь ассортимент продукции по HICP и текущим темпам инфляции.

Инфляция в зоне евро

В зоне евро инфляция потребительских цен измеряется «Гармонизированным индексом потребительских цен», часто именуется аббревиатурой «HICP». Термин «гармонизированный» означает тот факт, что все страны в Европейский Союз придерживается той же методологии. Это гарантирует, что данные по одной стране можно сравнивать с данные для другого.

Этот показатель является хорошим способом отслеживания изменения цен в экономике. Это похоже на карту, которая помогает нам в ЕЦБ принимать правильные решения.

Наша задача — поддерживать стабильность цен. Мы делаем это, следя за тем, чтобы инфляция — скорость изменения цен во времени — оставалась низкой, стабильной и предсказуемой: 2% в среднесрочной перспективе.

Почему поддержание стабильности цен так важно

Сопоставимы между странами

До того, как евро стал нашей общей валютой, каждая страна измеряла инфляцию, используя свои собственные национальные методы и процедуры. Введение евро сделало необходимым иметь средство измерения инфляции для всей зоны евро, без пробелов или совпадений и таким образом, чтобы можно было сравнивать данные между странами. HICP, поддерживаемый набором юридически обязательных стандартов, делает именно это.

Вес товаров в ГИПЦ

Влияние единичного изменения цены на ГИПЦ зависит от того, сколько домохозяйства в среднем тратят на это продукт.

Пример кофе: кофе (вместе с чаем и какао) имеет вес 0,4%. Таким образом, любое изменение его цены не окажет большого влияния на общий HICP.

Пример бензина: бензин (вместе с другим автомобильным топливом и смазочные материалы) имеет вес 4,6%, а это означает, что такое же процентное изменение цены, как и для кофе, будет иметь влияние примерно в десять раз больше на HICP.

Как рассчитывается HICP?

  1. Сбор цен . Каждый месяц в магазинах и в Интернете собираются миллионы цен благодаря автоматизированному поиску в Интернете, сканерам касс и опросам. Эти цены охватывают всю зону евро и сгруппированы по 295 товарным категориям. Точный количество отобранные предметы отличаются от страны к стране. Для каждого товара собирается несколько цен из разные точек и в разных регионах. Пример: цены на книги учитывают различные категории книг. (фантастика, научно-популярная литература, справочники и т.
     д.), продаваемые в книжных магазинах, супермаркетах и ​​интернет-магазинах.
  2. Взвешивание групп продуктов – Группы продуктов взвешиваются в соответствии с их важностью в среднем семья бюджеты. Чтобы убедиться, что индекс остается актуальным и отражает изменение структуры расходов, веса находятся регулярно обновляется. Они рассчитываются на основе результатов обследований, в ходе которых домохозяйствам предлагается записывайте, на что они тратят свои деньги. Веса являются средними по стране, которые отражают расходы все типы потребителей (богатые и бедные, молодые и старые и т. д.).
  3. Взвешивание стран – Страны взвешиваются в соответствии с их долей в общем потреблении в зоне евро расходов.

После обзора стратегии на 2021 год Совет управляющих принял решение поддержать включение расходов на домовладение в ГИПЦ, чтобы лучше отражать опыт людей в отношении роста цен.

Реализация этого потребует времени. Евростат работает над включением расходов на жилье, занимаемое владельцами, в ГИПЦ.

До тех пор мы в ЕЦБ будем использовать другие показатели инфляции, отражающие стоимость домовладения, чтобы лучше понять, как цены меняются в экономике.

Кто рассчитывает СИПЦ …

… в странах? В каждой стране еврозоны есть национальный статистический институт. Институт рассчитывает в HICP для своей страны.

… для зоны евро? Каждое национальное статистическое учреждение направляет свои данные в Евростат, Статистическую Офис европейских сообществ. Затем Евростат рассчитывает HICP для зоны евро в целом. Евростат также обеспечивает качество национальных показателей, следя за соблюдением юридически обязательных стандартов. За подробности см. в Евростате.

Восприятие инфляции

Опросы потребителей часто показывают, что люди «чувствуют» инфляцию выше, чем фактические индексы цен указывать. Так что формирует восприятие людьми инфляции? Ряд академических исследований выявил следующее:

  • Рост цен привлекает наше внимание больше, чем стабильные или снижающиеся цены – Повышение цен также остается наш память на дольше. Мы склонны меньше замечать стабильные или снижающиеся цены, хотя эти цены также учитываются. когда расчет среднего уровня инфляции.
  • Мы замечаем частые покупки наличными больше – В последние годы цены на некоторые товары и услуги, которые мы часто покупаем, выросли выше среднего. Примерами этого являются бензин, хлеб и автобусные билеты. Мы часто уделяют слишком много внимания изменениям цен на эти товары, когда думают об инфляции. Это может означать, что мы в конечном итоге переоцениваем фактический уровень инфляции.
  • Мы замечаем нечастые покупки и прямой дебет меньше — Значительная часть нашего семейного бюджета составляет тратится на товары и услуги, которые мы покупаем реже. Примеры: автомобили и праздники. Это также товары, за которые мы часто платим автоматическим банковским переводом (прямой дебет и постоянные платежи), например, арендованные счета за жилье и телефон. Мы склонны меньше замечать эти расходы и изменения их цен, когда думать об инфляции.

  • «Личная» инфляция – Гармонизированный индекс потребительских цен (HICP) основан на средней корзине из товары и услуги. Эта средняя корзина репрезентативна для всех домохозяйств. Тем не менее, домохозяйства который испытывают инфляцию выше среднего, могут быть более остро осведомлены об этом, чем те, кто извлекает выгоду из а инфляция ниже средней.

    Пример: , если цены на бензин вырастут намного больше, чем цены на другие товары и услуги, люди, часто пользующиеся автомобилем, могут «почувствовать» уровень инфляции, превышающий HICP. так как их личные расходы на бензин выше среднего. Напротив, те, кто редко пользуется автомобилем или вовсе не будет испытывать более низкий «личный» уровень инфляции.

  • Уровень инфляции является годовым, но наша память восходит к более давним временам – HICP обычно указывается как годовой скорость роста. Это означает, что общий уровень цен за определенный период времени, скажем, за январь 2009 г. – сравнивают с тем же периодом годом ранее, а именно с январем 2008 г. Формируя свои представления, люди могут вспомнить цены несколько лет назад. В течение длительного периода времени цены имеют тенденцию к росту значительно, даже при низком годовом уровне инфляции. Например, если ежегодная скорость изменения в HICP составляет 2%, через 10 лет общий уровень цен вырастет более чем на 20%.

  • Изменения цен по сравнению с изменениями качества — Мы часто рассматриваем изменения в ценнике продукта как инфляцию. Но иногда качество продукта меняется одновременно. HICP занимается этим путем вычитая изменение, которое связано с качеством.

    Пример: цены на автомобили , возможно, выросли, но новые модели часто включают, как стандарт, функции, которые ранее продавались как дополнительные функции (например, спутниковая навигация системы кондиционирования воздуха и подушки безопасности). В таких случаях повышение цены частично связано с увеличивать по качеству, а не только по инфляции. Если бы цены на автомобили выросли, скажем, в среднем на 5%, а качество увеличивается составляет 1%, то HICP будет отражать увеличение на 4% для этого продукта.

Исследуйте данные

Инфляция потребительских цен в зоне евро с 1961 года

В 1970-х и 1980-х годах инфляция была высокой во многих европейских странах. Но с середины 1990-х годов инфляция тарифы были заметно ниже благодаря подготовке стран к запуску евро и монетарной политике. политика ЕЦБ.

Совсем недавно темпы инфляции значительно увеличились, в основном из-за роста цен на энергоносители и продукты питания.

Чем вызван последний уровень инфляции?

Не всегда товары, цены на которые меняются больше всего, оказывают наибольшее влияние на индекс. Скорость инфляция также зависит от доли каждого продукта в средних потребительских расходах домохозяйства – в прочих словами «вес продукта».

Ознакомьтесь с последними данными с помощью этой интерактивной панели мониторинга инфляции

Ознакомьтесь с последними данными и историческими данными, начиная с 1996 года. Взгляните на отдельные страны и перейти к отдельным группам товаров. При выборе временной шкалы развитие инфляции за время будет показано в анимации, месяц за месяцем.

СМОТРИТЕ ТАКЖЕ

Узнайте больше о связанном контенте

Подробная информация о HICP

Узнайте больше о том, как работает HICP составлено

Денежно-кредитная политика

Узнать об основной задаче ЕЦБ: поддержание ценовой стабильности

Что такое инфляция? #1 Простое объяснение для детей и начинающих

Новостная статья CBS о Риши Вамдатте: «11-летний вундеркинд, который предлагает бесплатные финансовые консультации тысячам онлайн»
  • Фейсбук
  • Твиттер
  • LinkedIn

Что такое инфляция? Easy Peasy Finance для детей и начинающих


Посмотрите это видео на YouTube

Введение в инфляцию для детей и подростков

В этом видео просто и лаконично объясняется концепция инфляции для детей и начинающих. Его могут использовать дети и подростки, чтобы узнать об этом, или использовать в качестве источника денег и личных финансов родители и учителя в рамках курса финансовой грамотности или учебной программы K-12.

Подходит для учащихся следующих классов:

  • Детский сад
  • Начальная школа
  • Средняя школа
  • Средняя школа

Охватываемые темы:

  • Какова инфляция
  • Дефляция: противоположность инфляции
  • Как определяется инфляция
  • .

    Привет, Уолл-стрит, Вилли!

    Я слышал, что в какой-то стране очень высокий уровень инфляции. Но…

    Что вообще такое инфляция?

    Инфляция – это рост цен на товары и услуги с течением времени.

    Ну, как это на нас повлияет?

    Из-за инфляции стоимость доллара, также называемая его покупательной способностью , снижается с каждым годом. Таким образом, на 100 долларов через пять лет нельзя купить столько же вещей, сколько можно купить сегодня.

    Это означает, что доход, который вы получаете от любых инвестиций, по крайней мере превышает уровень инфляции, иначе ваши деньги со временем фактически обесценятся.

    Инфляция — это увеличение цен на товары и услуги с течением времени. Из-за инфляции стоимость валюты или ее покупательная способность снижается с каждым годом. #ФинансоваяГрамотность #ФинансоваяГрамотностьДляДетей #FinanceForKids
    Нажмите, чтобы твитнуть

    Итак, инфляция — это плохо, верно?

    Высокий или очень высокий уровень инфляции, называемый гиперинфляцией , нехорош, потому что это обычно означает, что правительство тратит гораздо больше денег, чем зарабатывает.

    Но более низкая или умеренная инфляция — это хорошо, потому что это означает, что в экономике существует разумный спрос на товары и услуги.

    [Это партнерская ссылка: без каких-либо дополнительных затрат для вас, мы будем получать комиссию, если вы нажмете и совершите покупку]

    Дефляция: противоположность инфляции

    Ну, могут ли цены на товары и услуги со временем снижаться, а не расти?

    Да, временами инфляция может быть отрицательной и цены могут снижаться.